미국 장기 채권(20년이상) ETF_TLT

요약

▶ TLT는 미국 장기국채로 신용에 의한 위험은 적지만 비교적 높은 변동율을 가지고 매달 이자수익을 받을 수 있음.
▶ 국채 중  현재(2021.03.25)부터 최근 1년의 S&P 500과의 상관관계가 -0.77로 반대로 움직이는 경향이 매우 높다고 볼 수 있음
▶ 높은 음의 상관관계로 인해 국채가격이 쌀때는 주식의 헷지역할을 할 수도 있음.
▶ 2021년 1월부터 오르기 시작한 시장금리에 의해 가격이 크게 하락하고 있음. 현재는 주식의 헷지수단이 될 수 없음.

OVERVIEW

▶ 운용자금은 중기채인 IEF와 크게 다르지 않음.
▶ 이자수익금(배당비율)은 매달 지급되며 은행 금리에 비해 높을 수도 있으나 크지는 않음.

TOP 15 HOLDINGS

▶ 대부분 30년 이후 만기되는 국채를 보유하고 있음

1년간 변동율

▶ 최근 5년간의 변동율을 보면 중기채 ETF인 IEF보다 높은 변동성을 가짐.
▶ 2018년부터 국채가격이 상승하기 시작하면서 코로나가 시작될 때 고점을 찍음.
▶ 2021년 1월부터 오르기 시작한 시장금리에 의해 가격이 크게 하락하고 있음.